CCR / XVA Model Validation Lead (IMM)

Jesteśmy częścią hiberus - jednej z wiodących firm technologicznych w Hiszpanii z obecnością w ponad 14 krajach, zatrudniającej ponad 3 000 specjalistów i obsługującej Klientów na całym świecie.

Jesteśmy profesjonalistami, którzy posiadają wiele lat doświadczenia w takich obszarach jak: IT, BI, zarządzanie projektami i przedsiębiorstwami. Cechuje nas wysoka jakość i efektywność realizowanych projektów poprzez właściwe dopasowanie kandydata do profilu poszukiwanego stanowiska i kultury organizacyjnej panującej w firmie. Obecnie współpracujemy z prestiżowymi instytucjami w obszarach bankowości, finansów, ubezpieczeń, farmacji, ochrony zdrowia i turystyki, zarówno w Polsce, jak i za granicą.

Partnerstwo, rzetelność i transparentność – to wartości, którymi kierujemy się we wszystkich naszych działaniach.

Do międzynarodowego projektu z obszaru ryzyka rynkowego i kredytowego poszukujemy doświadczonego specjalisty, który obejmie wiodącą rolę w walidacji modeli CCR (IMM) oraz XVA dla portfeli instrumentów pochodnych.

Zakres odpowiedzialności:

• Prowadzenie niezależnej walidacji modeli CCR (IMM) i XVA, obejmującej ocenę koncepcyjną, poprawność implementacji oraz bieżący monitoring jakości modeli

• Odpowiedzialność za backtesting / outcomes analysis IMM (EPE, EEPE, PFE): metodologia, segmentacja, progi, zarządzanie wyjątkami oraz analiza przyczyn źródłowych

• Krytyczna ocena kluczowych komponentów modeli:

  • silniki ekspozycji Monte Carlo

  • symulacja i kalibracja czynników ryzyka

  • krzywe, dyskontowanie, agregacja portfela

• Walidacja mechanizmów nettingu i zabezpieczeń (CSA) – VM/IM, MPoR, założenia close-out oraz ograniczenia modelowe

• Budowa i utrzymanie benchmarków / modeli challenger, testów wrażliwości i stress-testów

• Weryfikacja implementacji i testy kontrolne (replikacja, rekonsyliacja, stabilność numeryczna, jakość danych, zarządzanie zmianą)

• Prezentowanie wyników walidacji na forach MRM / Model Risk Committee oraz prowadzenie planów naprawczych z właścicielami modeli i IT

• Współpraca z Front Office, Market/Credit Risk, Finance i Technology

• Mentoring młodszych członków zespołu oraz rozwój standardów walidacyjnych CCR/XVA

We are supporting an international financial project and are looking for a senior quantitative professional to lead the validation of CCR (IMM) and XVA models across derivatives portfolios.

Key responsibilities:

• Lead independent validation of CCR (IMM) and XVA models, covering conceptual soundness, implementation integrity, and ongoing performance monitoring

• Own IMM backtesting / outcomes analysis (EPE, EEPE, PFE), including methodology design, segmentation, thresholds, exception governance, and root-cause analysis

• Provide effective challenge of key modeling components:

  • Monte Carlo exposure engines

  • risk factor simulation and calibration

  • curve construction, discounting, and portfolio aggregation

• Validate netting and collateral (CSA) mechanics (VM/IM where applicable), MPoR, close-out assumptions, and model limitations

• Develop and maintain benchmark / challenger models, sensitivity and stress-testing frameworks

• Perform implementation verification and controls testing (replication, reconciliation, numerical stability, data lineage/quality, change management)

• Present validation conclusions to MRM governance forums / Model Risk Committees and drive remediation plans with model owners and Technology

• Partner with Front Office, Market & Credit Risk, Finance, and Technology teams

• Mentor junior team members and contribute to CCR/XVA validation standards and best practices

• Karta Multisport
• Prywatna opieka medyczna

• Multisport card
• Private medical care

• Wykształcenie wyższe (preferowane MSc/PhD) w obszarze ilościowym: matematyka, statystyka, fizyka, inżynieria, informatyka, finanse ilościowe

• Min. 5 lat doświadczenia w walidacji modeli, rozwoju modeli lub ryzyku ilościowym

• Bardzo dobra znajomość CCR / XVA oraz IMM

• Zaawansowana wiedza z zakresu symulacji Monte Carlo, kalibracji oraz wyceny instrumentów pochodnych (Rates / FX / Credit / Equities / Commodities)

• Doświadczenie w prowadzeniu IMM backtesting / outcomes analysis

• Python (NumPy, pandas)

• Umiejętność jasnego komunikowania złożonych zagadnień ilościowych

Mile widziane

• Znajomość praktyk regulacyjnych i ram Model Risk Management (MRM)

• Doświadczenie z:

  • modelami marżowymi, SIMM / IM

  • kontrolami ryzyka danych rynkowych (krzywe, vol surfaces)

  • frameworkami XVA po stronie desków front-office

• Doświadczenie w roli liderskiej i mentoringu

• Advanced degree (Master’s or PhD preferred) in a quantitative discipline
• 5+ years of experience in model validation, model development, or quantitative risk
• Strong exposure to CCR / XVA and IMM frameworks
• Advanced understanding of Monte Carlo simulation, calibration techniques, and derivatives pricing
• Proven experience leading IMM backtesting / outcomes analysis
• Strong Python skills (NumPy, pandas)
• Excellent communication skills with the ability to translate quantitative topics into clear risk conclusions

Preferred Qualifications

• Familiarity with supervisory guidance and Model Risk Management (MRM) frameworks

• Experience with:

  • Margin models and SIMM / IM

  • Market data risk controls (curves, volatility surfaces)

  • XVA desk frameworks in front-office environments

• Experience leading cross-functional initiatives and mentoring